Opciones De Acciones De Formulario 4

Formulario de información privilegiada de la SEC 4 Sobre el Formulario de información privilegiada 4 El informe del Formulario de información privilegiada 4 muestra el nombre de la empresa, la relación con la empresa, la fecha de la transacción, el tipo de transacción (compra o venta), el El número de acciones negociadas, el precio de la acción en el momento de la transacción, y el número de acciones poseídas por el iniciado después de la transacción. Por qué los inversionistas se preocupan por la información de información privilegiada de las solicitudes de formulario 4 presentadas ante la Comisión de Valores de Estados Unidos (SEC). Un miembro es definido como cualquier oficial y / o propietario beneficiario que está comprando o vendiendo sus acciones de la compañía está obligado a presentar un Formulario 4. Un oficial es el presidente de la compañía, director financiero principal, contador principal, vicepresidente del emisor A cargo de una unidad principal de negocios, división o función (como ventas, administración o finanzas), cualquier otro funcionario que desempeñe una función de formulación de políticas o cualquier otra persona que desempeñe funciones de formulación de políticas similares para el emisor. Los funcionarios de los emisores padres o filiales serán considerados funcionarios del emisor si desempeñan tales funciones de formulación de políticas para el emisor. Un propietario beneficioso es una persona que posee más de 10 acciones o que, directa o indirectamente, a través de cualquier contacto, acuerdo, entendimiento, relación o de otra manera, tiene o comparte un interés pecuniario directo o indirecto en la acción. El Formulario 4 debe presentarse a la SEC a más tardar el día 10 del mes siguiente al de la operación. Por ejemplo, una persona que compra acciones el 8 de octubre tiene hasta el 10 de noviembre para presentar el Formulario 4 que informa esa transacción a la SEC. Esta es la razón por la cual hay un volumen mucho mayor de información de información privilegiada alrededor del 10 de cada mes que en otros momentos. Aunque la mayoría de los iniciados archivan sus formularios a tiempo, las presentaciones tardías ocurren ocasionalmente. Servicio de Washington / Valores de Ladrillo. Horario de Actualización Horas Antes del Mercado Pre-Market News Resumen de Cotización de Cotizaciones Cotizaciones Interactivas Configuración por Defecto Tenga en cuenta que una vez que haga su selección, se aplicará a todas las futuras visitas a NASDAQ. Si, en cualquier momento, está interesado en volver a nuestra configuración predeterminada, seleccione Ajuste predeterminado anterior. Si tiene alguna pregunta o algún problema al cambiar la configuración predeterminada, envíe un correo electrónico a isfeedbacknasdaq. Confirme su selección: Ha seleccionado cambiar su configuración predeterminada para la Búsqueda de cotizaciones. Ahora será su página de destino predeterminada a menos que cambie de nuevo la configuración o elimine las cookies. ¿Está seguro de que desea cambiar su configuración? Tenemos un favor que pedir. Por favor, deshabilite su bloqueador de anuncios (o actualice sus configuraciones para asegurarse de que se habilitan javascript y cookies), para que podamos seguir proporcionándole las noticias de primera clase del mercado. Y los datos que usted ha llegado a esperar de nosotros. Derecho de la CE: Fundamentos Bajo la Sección 16 de las leyes de valores, los altos ejecutivos, directores y grandes accionistas bloque están obligados a hacer presentaciones en curso sobre sus tenencias de acciones de la empresa para informar de los cambios. Estas presentaciones se hacen en Formulario 3, Formulario 4 y Formulario 5. Su empresa debe publicar estos formularios en su sitio web dentro de un día después de que se presenten ante la SEC. Alerta: La SEC toma en serio las responsabilidades y los plazos de presentación de la Sección 16, como se demuestra en una acción de aplicación y sanciones relacionadas emitidas por la SEC en septiembre de 2014. Para más detalles y lecciones, vea los comentarios de los firmas de abogados Hogan Lovells y Gibson Dunn Crutcher. La Forma 3 es el informe inicial que debe presentar una persona que informa sobre la Sección 16 (por ejemplo, un ejecutivo senior). Debe presentarse (1) dentro de los 10 días posteriores a la fecha en que el director u oficial asume su cargo o (2) a más tardar en la fecha de entrada en vigencia de la declaración de registro para una compañía de IPO que registra por primera vez bajo la Sección 12 de la Exchange Act. El formulario muestra cuánta acción de la empresa, y en qué forma, el funcionario se mantuvo en la fecha en que asumió este rango o de la oferta pública inicial. El Formulario 3 también debe presentarse dentro de los diez días posteriores a que las tenencias de personas excedan 10 de cualquier clase de los valores de renta variable registrados de la compañía. El Formulario 4 se utiliza para la notificación requerida de los cambios en la propiedad de acciones. Las leyes que entraron en vigencia en 2002 requieren que presente el Formulario 4 antes de que finalice el segundo día hábil posterior al día en que tuvo lugar la transacción pertinente: prácticamente todos los cambios de propiedad deben comunicarse con el código de transacción correspondiente. Incluso si, como resultado del equilibrio entre compras y ventas, no hubo cambios netos en las tenencias durante el mes. Alerta: Compruebe el calendario de vacaciones observado por el gobierno federal si no está seguro de si un día festivo específico califica como un día hábil para los fines del plazo de presentación de dos días. El sistema EDGAR no recibirá presentaciones en días festivos oficiales. En general, se debe presentar el Formulario 4 para cualquier subvención relacionada con acciones, ejercicio de opciones, adquisición de acciones restringidas / RSU (en ciertas situaciones), ventas de acciones (incluyendo ventas bajo los planes de comercio de Regla 10b5-1), recepción de un legado bajo un Se transferirá a un fideicomiso y la transacción en acciones de la empresa por una sociedad de la que sea miembro. Si se cumplen ciertas condiciones, es permisible reportar múltiples compras o ventas en el mercado el mismo día en el agregado (por ejemplo, en una sola línea) en el Formulario 4. (Vea la carta de no acción del SEC de 25 de junio de 2008. A la Sociedad de Secretarios Corporativos Profesionales de Gobierno Corporativo.) Existen exenciones específicas para ciertas transacciones bajo ordenes de relaciones domésticas en el divorcio y reglas especiales en caso de muerte. El Formulario 5 solía ser presentado por todas las personas sujetas a la Sección 16 (a) para reportar cualquier transacción de valores que aún no había sido reportada en el Formulario 4 ya sea porque las reglas permiten el reporte diferido (por ejemplo, para regalos) Un informe requerido. Se presentó a más tardar el 45º día después del cierre del año fiscal de la compañía. Sin embargo, la SEC ha reducido el uso de la Forma 5: las transacciones con la compañía, incluyendo emisiones de opciones, cancelaciones, reintegros y reimpresiones, así como ejercicios, ahora requieren informes de dos días en el Formulario 4. El futuro del Formulario 5 no está claro. Alerta: La SEC ya no acepta presentaciones en papel de los Formularios 3, 4 y 5 (excepto en casos excepcionales en los que se otorga exención por dificultades). La presentación electrónica de los informes de la Sección 16 ahora es obligatoria. Para archivar electrónicamente, usted debe obtener los códigos de acceso de EDGAR completando y enviando el Form ID de la SEC. Los informes archivados tarde activarán la divulgación del Artículo 405 en la declaración de su empresa y en el Formulario 10-K, además del riesgo de las acciones de cumplimiento de la SEC por violaciones flagrantes en curso. Para una lista de las transacciones que deben ser reportadas y de lo que forma la Sección 16, vea SEC Adopta las Nuevas Reglas de Reporte de la Sección 16 por Gibson Dunn Crutcher. Para las interpretaciones recientes sobre la Sección 16 por parte del personal de la División de Finanzas Corporativas de SEC, y las reglas y formularios relacionados, vea la sección Interpretaciones de Cumplimiento y Divulgación en el sitio web de la SEC. Tenga en cuenta que los requisitos de presentación de Formulario 3, 4 y 5 son independientes de las reglas del pasivo de ganancias de corto plazo. Es decir, la coincidencia de las compras y las ventas dentro de un período de seis meses. Medida Inder: ¿Qué es un Formulario 4? Una vez designado como un miembro de una empresa que cotiza en bolsa, la Comisión de Intercambio de Valores se interesa mucho en cómo puede beneficiarse De la ventaja injusta que tiene cuando el comercio de sus propias acciones de la compañía. Los iniciados deben reportar las operaciones de sus acciones de las empresas a la SEC a través de un documento modelo denominado Formulario 4 el segundo día hábil posterior a la operación. Desde la aprobación de la Ley Sarbanes-Oxley en julio de 2002, el Formulario 4 es un documento electrónico que se presenta en el sistema SEC EDGAR. Un Formulario 4 enumera el nombre del iniciado, su relación con la compañía, cuántas acciones fueron negociadas, ya qué precio. También da las fechas de las operaciones de iniciados, las tenencias totales del iniciado después de las transacciones, y si las operaciones eran de mercado abierto, relacionadas con el ejercicio de opciones sobre acciones, o alguna otra razón especial. Además de ser bastante detallado, un Formulario 4 también es oportuno. Los inversores deben tener en cuenta, sin embargo, que el llenado de un formulario 4 es sólo molestos papeleo para los iniciados, la mayoría de los cuales son ejecutivos ocupados. Es típico que la carga se pasa a un asistente sobrecargado o abogado de la compañía para completar, y los formularios no son probablemente su primera prioridad tampoco. Esto puede explicar por qué un pequeño porcentaje Formulario 4s presentado ante la SEC no se rellena correctamente y requiere alguna interpretación. Indicando una compra de acciones cuando debería haber sido una venta, escribiendo en el precio de transacción equivocado o las cifras totales de las explotaciones - prácticamente todos los campos en este formulario electrónico puede ser presa de la generosidad humana. Los errores parecen estar hechos tanto por consejeros legales altamente remunerados como por los asistentes con exceso de trabajo. Otro subconjunto de presentaciones también llega a la SEC tarde. En cualquier semana, el Formulario 4s con fechas de comercio que son meses o incluso un año traicionan la tardanza de los iniciados o sus cargos. Pero, de nuevo, esto es molestos papeleo, y la tardanza es más probable el resultado de un error que el engaño pretendido. Deja la cara él, cualquier comercio del iniciado que es realmente ilegal no va a ser divulgado en todos a la SEC. Afortunadamente, la gran mayoría de los iniciados son diligentes y precisos al presentar su Formulario 4 y suministran al mercado información de alta calidad cada vez que intercambian sus propias acciones en el mercado abierto. Jonathan Moreland es director de investigación y editor de la publicación semanal InsiderInsights, fundador del sitio web InsiderInsights y director de investigación de Insider Asset Management LLC. Bajo ninguna circunstancia la información en esta columna representa una recomendación para comprar o vender acciones. Aunque no puede proporcionar asesoramiento o recomendaciones de inversión, Moreland agradece sus comentarios, haga clic aquí para enviarle un correo electrónico.